12月13日，當前，招商銀行App中的智能投顧服務“摩羯智投”下的基金組合購買按鈕已經“變灰”，處于無法購買狀態(tài)。
據悉，此前，招商銀行曾發(fā)布《致摩羯智投持有人》的一則公告。公告稱，目前正在對摩羯智投進行規(guī)范改造，將暫停購買功能，原持倉客戶的贖回和調倉交易不受影響，后續(xù)存在不能持續(xù)提供服務的風險。
多家機構基金投顧產品暫停購買
據招商銀行此前公布的數據，截至今年10月底，摩羯智投已經累計服務客戶超過20萬，累計銷售規(guī)模超過140億元，穩(wěn)健回報、靈活配置、穿越牛熊三大組合累計收益分別達到24.98%、44.73%、70.05%，平均年化收益率約在8%至15%之間。
值得注意的是，在招商銀行的智能投顧服務“摩羯智投”于12月6日宣布暫停購買功能后不久，工商銀行也宣布了暫停旗下暫停AI指數、AI智投和AI策略產品申購交易。
至此，三家獲得基金投顧持牌試點資格的銀行中，已有兩家宣布暫停旗下智能投顧申購業(yè)務。而招商銀行官宣暫“摩羯智投”購買功能之前，也有多家從事基金投顧的機構暫停了部分組合的跟投、買入。
11月份，螞蟻基金、騰安基金等3家持有投顧牌照的第三方銷售機構便在投顧頁面隱藏了買入和跟投功能，進行規(guī)范和改造。此外，另有兩家沒有基金投顧牌照的平臺也暫停了部分組合的跟投，并進行整改升級。
近期基金投顧監(jiān)管政策密集出臺
據悉，今年11月初，多地證監(jiān)部門曾下發(fā)《關于規(guī)范基金投資建議活動的通知》(下稱：《通知》)，隨后多家基金銷售三方機構迅速暫停旗下互聯(lián)網平臺上的基金組合跟投，僅保留了贖回功能。
彼時，就有市場傳聞表示，有兩家基金投顧試點銀行暫緩開展業(yè)務，原因之一便在于近期頻出的基金投顧監(jiān)管政策，或給自身智能投顧業(yè)務拓展帶來一定的沖擊。
據《通知》明確，基金投顧業(yè)務必須遵守六大底線：一是業(yè)務開展主體為基金銷售機構；二是標的基金為基金銷售機構代理銷售的基金產品；三是服務對象限于該機構的基金銷售業(yè)務客戶；四是不得就提供基金投資建議與客戶單獨簽訂合同；五是不得就提供基金投資建議服務單獨收取費用；六是不具有基金投資顧問業(yè)務資格的機構不得提供基金投資組合策略投資建議，不得提供基金組合中具體基金構成比例建議，不得展示基金組合的業(yè)績，不得提供調倉建議。
并且，《通知》還要求基金投顧機構應在年底前報證存量基金投資組合策略建議活動滿足上述六大要求。不具業(yè)務資格的基金銷售機構，則應當在明年6月30日前，將存量業(yè)務向符合規(guī)定的方向整改。
隨后，監(jiān)管層又在11月中旬，向多家基金投顧機構下發(fā)《公開募集證券基金投資顧問服務業(yè)績及客戶資產展示指引(征求意見稿)》，就基金投顧服務業(yè)績及客戶資產展示標準征求意見。在該意見稿中，對投顧機構的業(yè)績展示、責任邊界、具體的展示指標等，均做出了具體要求，對基金投資組合策略表現的展示、服務評價指標進行了規(guī)范，同時對指標的計算口徑，進行了細化規(guī)定。
后期市場體量或達百萬億元
自2019年10月證監(jiān)會開閘公募基金投顧業(yè)務試點以來，截止目前，國內共有60家機構獲得了基金投顧業(yè)務試點資格，包括29家券商、25家公募基金、3家第三方獨立銷售機構，以及3家商業(yè)銀行。
此前，證監(jiān)會新聞發(fā)言人今年7月16日披露，自開展試點以來，獲得基金投顧試點資格的機構目前合計服務資產已逾500億元，服務投資者約250萬戶，基金投顧客戶中保有三個月以上的客戶復投率超過40%，試點效果已初步顯現。
業(yè)內人士表示，盡管《通知》出臺后，多家暫停了基金投顧相關業(yè)務，但此舉旨在規(guī)范基金組合業(yè)務，對基金投顧業(yè)務帶來利好，這一業(yè)務未來發(fā)展空間巨大。
從目前來看，獲得基金投顧資格的機構主要集中于基金公司、商業(yè)銀行、證券公司、第三方機構。未來隨著更多機構加入其中，基金投顧業(yè)務呈現多元化發(fā)展，更利好投資者。
據一家基金公司人士表示，參照海內外資管規(guī)模和投顧業(yè)務規(guī)模，國內的基金投顧業(yè)務也將有百萬億元的市場體量。中國財富管理市場可投金融資產接近200萬億，市場巨大、機構眾多、客戶眾多、產品也非常豐富，投顧業(yè)務是真正能夠幫助老百姓解決財富管理問題的形式，相信未來一定會有眾多的機構參與進來。
頭圖來源：圖蟲
